Question

量化对冲基金是什么？一文弄懂

Answer 1

      全球股市巨震，即出现暴涨暴跌的情况，风险性较大，投资者不断的寻找其它的金融产品来规避风险，其中量化对冲基金是一种不错的规避风险的金融衍生产品，那么，什么是量化对冲基金呢？

      量化对冲基金：
      量化对冲基金是结合量化和对冲这两种概念，主要借助统计方法、数学模型来指导投资，并通过管理和降低组合系统风险来应对金融市场变化，获取相对稳定预期收益的基金。
      量化对冲程序化交易的对象：
      股票、债券、期货、现货、期权等等
      量化对冲产品的操作流程：
      先用量化投资的方式构建股票多头组合，然后空头股指期货对冲市场风险，最终获取稳定的超额预期收益。
      量化选股的具体方法
      量化分析师们在制定规则之后建立某个模型，先用历史数据对其进行回测，看是否能赚钱；如果可以，就再注入小额资金，积累样板外的实盘交易。实盘后如有盈利，就扩大资金量判断其是否对投资结果带来影响。
      量化对冲的优点：
      1、投资范围广、投资策略灵活。
      2、以追求绝对预期收益为目标。
      3、更好的风险调整预期收益。
      4、与主要市场指数相关性低、具备资产配置价值。
      比如，华泰柏瑞是用股指期货对冲的量化对冲基金，其预期收益分为三部分：股票多头组合超额预期收益贡献；股指期货基差波动的预期收益贡献；净敞口暴露的预期收益贡献。
      投资有风险，入市需谨慎