股票投资分析的基本方法有哪些
所有的投资决策，都应建立在对企业进行全方位研究、分析与思考的基础上，财务报表分析则是重中之重。你所需要的信息，白纸黑字，都在上面。财务报表有三表，资产负债表，利润表，现金流量表，我认为每一个都很重要。
多年前，我采取集中投资的方式，非常关注企业的净利润增长情况，也抓住了牛股，获利甚多。后来，投资思想越来越成熟，越来越注重避开风险，转向分散投资，注重企业的优秀程度，及企业的长期竞争优势，尽管收益率不如过去，但我认为这反而是我的投资思想的升华，因为我追求的是稳健，追求的是必然，让偶然性因素或者运气对业绩的影响降低，让投资风险最大限度地降低，在风险与收益之间取得一个最佳平衡点。
使用现在的股票软件可以非常直观地看到公司多年的财务数据，这些数据你也可以在某些财经网站上搜到，这是进行第一次筛选，是简单的筛选，符合标准的股票，你再在巨潮资讯网上阅读年报和季报。读财务报表时，我认为这几点非常重要，要重点关注：
首先，你要懂得一家公司或者一个行业的商业模式。比如银行、地产、酿酒、家电、保险的商业模式都不一样。
一家优秀的企业，净资产收益率一定可以长期保持在相对比较高的水平。这个标准足以筛掉A股的大部分股票。但周期性很强的企业，或困境反转型企业，分红/净利润比例过高的股票，则要具体问题具体分析。
债务情况，与同行相比，有息债务是否过高，或者融资成本太高，还要分析有息债务的结构，比如银行贷款与债券的比例，以及长期债和短期债的比例，比例不同，对公司的影响也不同。如果是因使用了过高的有息负债而获取的高净资产收益率，那么这家公司的得分要扣分。比如同样是房地产企业，很多公司的有息负债/净资产以及融资成本就相差很大。投资者需要深入了解这些数据。要明白每家公司的盈利，是建立在不同风险系数的基础上的。
营业收入增长，是否每年都超过行业平均增速，超过则意味着该企业的产品的市场占有率越来越高。还要看扣非的净利润增长，是否保持稳定增长。但短期的营收与净利润可通过很多种方式来进行美化。比如可以对应收坏账进行低比例计提，或融资利息支出的高比例资本化等等方式来影响净利润。
现金情况，是否足够偿还短期债务。但要注意一些企业在编制年报前，会采取其它合法而不合理的突击方式来改善现金状况。
应收款情况，很多公司暴雷往往就在此地。应收/营业收入过高的公司，投资者都要提高警惕，不要管公司在年报上如何解释。我认为，在财务数据面前，一切解释都是苍白无力的。
净利率的高低，此数据较低的公司，净利润往往易在低潮时出现大幅度下滑。按照杜邦分析，净资产收益率(ROE)=销售净利率×资产周转率×权益乘数，净利率是影响净资产收益率的一个因子。
三费与营业收入或净利润的比例，同行业的公司可进行横向对比。但要考虑到每家公司在编表时，对费用处理的方式不一致。
经营现金净流量/净利润。不少成长型企业，经营现金净流量长期低于净利润。但如果差距过大，投资者则要注意了。
过去几年分红与净利润的比例。比例过低，甚至为零，则要提高警惕。
营业收入构成表，有助于你了解公司的业务结构。
存货，有些行业的存货会贬值，所以某些公司存货过多，在低潮时或会影响比较大。
固定资产，对于制造行业，我更喜欢固定资产/净利润较低的公司。因为比例较高的公司，以后资产的折旧会是个问题。
高管持股变动情况表，可以留意高管在近期有没有买入或卖出股票。但这绝对不能作为股票是否具有投资价值的唯一判断依据。
公司在年报上对过去一年公司的经营状况及行业状况的表述，也是投资者在读财报时应该重视的章节。
其实选股是一项非常复杂的工作，要分析的资料和数据非常多，以上只是我认为研究企业报表时需关注的主要指标。
达到什么程度才是细致研究?很多投资者的关注点，放在预测公司下个季度或者下个月的经营状况。比如某些投资者全仓单个房地产企业股票，会想尽办法获取该房地产公司近期拍下的地皮的所有信息。很多人认为这才是细致研究。我则认为这是过度研究，一叶障目，是注重短期业绩的表现。
我(深见股市）认为投资者应该关注企业的长期竞争力，在选股前认真细致地研究和分析，选定以后，每年或每季度跟踪和留意企业经营状况。
现在市场上大大小小的配资公司/配资平台很多，有正规也有不正规的，但基本都是根据配资金额来收费，这种收费方式也被称为收取利息，有些则称之为收取管理费，但意思都是一样的，即收取资金使用的费用，有按月配资和按天配资两种：按天配资，即以天数为单位来计算利息。一般按天配资利息从1分5到2分不等，用几天算几天的利息，随时可以清算结款；按月配资，即月数为单位来计算利息。一般按月配资利息从1分到2分不等，如果提前结算终结配资，也是要计算整月的利息（如：从1月2日到2月1日）。例如：某用户1万本金，两倍杠杆配资2万元，月息1.3分，那该用户每月支付的股票配资利息=2万元x1.3分=260元。
即便在同一城市，股票配资利息差别也是比较大的，比如股票配资公司正逐步增多的深圳，最低的有1%，高的也有6%，差距很大。根据配资金额大小和公司平台自身情况，配资利息也会不相同。一般来说，配资金额越大，配资利息越低。对于一些个体经营，由于不需要运营成本，一般配资利息都偏低。对于专业配资公司团队，由于需要一定的运营成本，费用相对要高一点。还有一些配资公司由于自有资金不太充裕，需要从其他地方借，资金本身就有一定的成本，因此费用也会相对高一点。当然，因为不同的合作模式也会有不同价格，投资者可根据自己的需要与配资公司具体商议。ojnd
股票投资价值分析的方法介绍：市盈率判断法
市盈率是股票的市场价格与每股税后利之比，即市盈率＝股价/每股税后利。从公式中我们可以看出，分母是股票的每股税后利，是实实在在的公司经营业绩。它完全可以代表公司股票的内在价值。用股票的市场价格与其每股税后利进行比较，完全可以准确地反映股票市场价格与其内在价值之间的关系，即股价是高于还是低于其内在价值，并据此来判断股票的投资价值。所以从理论上讲，市盈率指标是判断股票投资价值最直接、最科学和最理想的指标。在股市理论和实战中，这个指标一直是投资人分析判断股票投资价值的主要工具和手段。
然而在股市行情实践中，利用市盈率来判断分析股票投资价值，却给投资人带来了很多疑惑和投资误区。那些明明是业绩优良市盈率极低的股票，却被市场长期冷落，任凭金子地上扔可就是没人捡；而那些亏损股、垃圾股倒是常常被投机庄家炒上了天，市盈率竟能高到上千倍。这种黑白不分、价值观念颠倒的市风，常使那些崇尚价值投资理念的人士屡屡受挫，大惑不解，愤愤不平。他们抱怨中国股市不成熟，投机风盛行等等。好像股市就应该看重业绩崇尚价值，否则就不正常，好像只有中国股市才投机风盛行不成熟，外国股市就崇尚业绩，就成熟就没有风险，股民就不赔钱。其实，这都是对股市的一种误解。股市不可能永远按照一种理念来运行，不可能做到按质论价绝对公平交易。股市历来都是各种理念混杂交替运行。有时投机成为市场主流，有时投资成为主流，有时两种理念同时在起作用。这就形成市场热点及其转换。当然投机相对于投资来说，要更占优势一些。这在国外股市也是一样。投机永远胜过投资，与股市成熟与否没有关系，这就是股市。试想如果在股市中人们都崇尚价值和业绩，那么股市交易将如何进行下去。如果那样的话，就是否定股市本身。所以，作为一个投资人来说，要想在股市中生存获利，首先得认识这个市场，适应这个市场，尊重市场的选择才行。而不是试图改变它，甚至与之对抗。
总之，关于利用市盈率判断投资价值的问题，我们可以肯定地说，它只是一种起参考作用的工具，而非万能的准确的手段。投资人在做投资价值分析时应参考以上各个方法和途径，并尊重市场行情特点，切忌盲目地单纯利用市盈率判断分析。另外，国外通常用25倍作为市盈率高低的判断标准，而我国的市盈率比国外平均水平要高一些，这主要是因为我国股市时间短以及供求关系等所决定。随着市场的扩大，过高的市盈率也会随之降下来，所以不能简单地用国外股市市盈率与我国相比。
资料来源自买就涨股票学习网
