Question

如何分辨p2p平台是否是资金池

Answer 1

资金池：先收上来资金、再寻找借款对象，使放贷人的资金进入了平台自己的中间账户，相对于是由平台进行了实际的控制和支配。

四类或涉嫌资金池的P2P平台：
一是流动性高、宣称“可以随时赎回”的P2P产品。这类P2P产品往往被市场认为是兼具了高收益和流动性两种优点，在保证了一定收益率水平的同时，还满足了投资者对流动性的需求。而实质上，当用户可以随时提现、P2P借款又尚未到期时，提现的钱只能来自P2P的“垫资”——即平台找钱满足提现要求，待借款人还款后再补回去。
二是只有产品名称、收益率、期限、起投金额的产品。这类产品没有关于借款人的任何信息描述，通常是起一个某某宝、某某盈之类的产品名，给定一个约定的收益率、期限和起投金额。投资者完全不知道资金的流向和用途。这符合“将借款需求设计成理财产品出售给放贷人”的情况。
三是P2P平台先从第三方受让债权，然后转让给平台投资者的产品。这类产品表面上看起来没有问题。在法律界限上，以平台先期获得债权，而后转让债权项目的收益权的行为也并不违反相关规定。但是在整个债权转让环节，从项目和资金的匹配上而言，常常无法遵循点对点的业务逻辑，以投资者的资金对接所筛选的P2P平台项目。在这个转让的过程中，平台可能先用之前投资者的资金来受让债权，然后转让给新的投资者，事实上项目和资金并不匹配，难以避免资金池和非法集资的风险。
四是P2P网贷基金。这类产品是由平台方先用自有资金购买多笔P2P债权，然后再将这些集合的债权重新打散，转让出售。在这一模式下，投资者可以随时购买和赎回。这是一种比较“间接”的P2P产品，可以将投资者的投资充分分散，降低“踩雷”的风险。但与上述第一类相似，从现实操作上看，投资者的资金并不可能完全与基金的资金流动同步，必然会形成资金池。
进行P2P网贷投资时需掌握以下三大原则：
一是远离高息平台。对于提供高额利息的平台须保持谨慎心态，因为这种平台很有可能通过高息为诱饵吸收投资者资金，做的却是借新还旧、庞氏骗局的事情。
二是要看平台的客户集中度。倘若平台发标高度集中到几个借款大户时，投资者要格外注意，因为这可能存在一定关联性自融的风险。
三是仔细阅读平台对于借款标的的描述。如果对标的的描述含糊、不清晰时，有可能标的还不存在，平台有可能通过先吸收资金再找借款项目，这时平台做的即是资金池的事。吸收资金后不找借款项目，此时平台就涉嫌自融自用。

Answer 2

1、平台是否有第三方资金托管

　　第三方资金托管，是指平台所有的资金流转都要经过第三方支付平台或者银行，由第三方支付平台或银行对P2P平台的资金出入进行管理，平台无权随意动用资金。在第三方资金托管的情况下，平台不能随便动用投资人的资金，也就能有效避免平台设立资金池。

　　但需要注意的是，目前P2P平台的第三方资金托管主要是和第三方支付平台合作，与银行合作进行资金托管的平台非常少，投资人要注意辨别平台是否是真正的第三方资金托管。关

2、投资、借款是否是一对一

　　正常情况下，投资人的投资和借款人的借款是要一一对应的，即投资人的投资资金要有一个明确的借款人或借款项目。

　　判断投资、借款对象是否是一对一，一个非常简单的方法就是看P2P平台提供的借款协议中，借款对象与平台上的借款人是否统一。如果投资人只是将钱交给平台，几个月之后拿收益，这样看似方便，投资人不用为选项目费心，但实际上却是增加了平台资金池的风险。

3、根据充值、回款的账户判断

　　投资人在充值时要注意，充值对象是平台账户还是第三方支付账户；在提现时，要注意是平台账户打款还是第三方支付账户打款。如果充值和提现的账户是第三方支付的账户，那么，平台设立资金池的可能性较小；但如果是个人账户或者是公司账户，投资人就需要多加小心了，这样的平台设立资金池的可能性是很大的。

　　此外，如果平台采用线下充值的方式，即投资人的资金直接通过银行转账到平台公司账户或个人账户，投资人就需要额外注意了，采用这种方式的平台，其设立资金池的可能性是非常大的。

　　由于P2P平台还没有明确的监管政策，关于P2P网贷的资金池也没有一个十分明确的定义，因此，投资人要综合多方面因素进行判断。

Answer 3

看有没有第三方支付平台，第三方支付平台是清算和监管资金的，平台无权处理资金。

Answer 4

看他有没有第三方支付平台。没有的就是资金池了