Question

这种方程是怎么解的？

0.025和0.175是怎么解出来的，要代入过程。

Answer 1

0.22=无风险资产收益率+1.3×（市场组合收益率-无风险资产收益率）①
0.16=无风险资产收益率+0.9×（市场组合收益率-无风险资产收益率）②
我们用①-②
就可以得到0.06=0.4×（市场组合收益率-无风险资产收益率）
这样可以把（市场组合收益率-无风险资产收益率）计算出来得到0.15，然后代入①或②中，可以得到无风险资产收益率等于0.025
进而计算得到市场组合收益率=0.175

Answer 2

设：无风险资产收益率为Ⅹ，市场组合收益率为y。
则有：
0.22=X+1.3（y-X）①
0.16=X+0.9（y+X）②
这是一个‘二元一次方程组’
先将方程组中的括号去掉
0.22=X+1.3y-1.3X
0.22=1.3y-0.3X③
0.16=X+0.9y-0.9X
0.16=0.1X+0.9y④
将④×3+③目的是使X的系数成为互反数，然后消除X。使二元一次方程变成一元一次方程。
0.7=4y
y=0.7÷4=0.175
将y=0.175代入④，得：
0.16=0.1X+0.9×0.175
0.16=0.1X+0.1575
0.1X=0.16-0.1575=0.0025
X=0.025。