工业是水头镇经济发展的支柱。2003年全镇有中小型乡镇企业505个,其中中型工业企业5个,有日用塑料、食品加工、竹藤工艺、印刷、纺织、电力、采矿、棉胎加工、纸筒加工、石墨加工、砖瓦等生产与行业。2002年乡镇企业营业收入总额8975万元,利润总额558万元,个体工商户206户,个体商业网点遍布镇、村;乡镇企业以采矿、运输和饮食服务业为主。拥有一个综合市场,墟期为3、6、9日,年销售额600万元以上;全镇共有小水电站8间,装机容量近2000千瓦,且已进入11万伏的高压电网,已投产的有6间,年发电量达500万度。
该镇农业主产水稻、花生、水果等。
