Question

一道财务管理的题目，求高手！！感激不尽

新机器属于新型环保设备，按税法规定可分4年折旧并采用双倍余额递减法计算应纳税所得额，法定残值为原值的1／12。由于该机器效率很高，可以节约付现成本每年14万元。公司的所得税税率30％。如果该项目在任何一年出现亏损，公司将会得到按亏损额的30％计算的所得税额抵免。
要求：假设公司投资本项目的必要报酬率为10％，计算上述机器更新方案的净现值。
使用新设备：
NCF0=－48
NCF1=48*2/4*30%=7.2
NCF2=48*(1－2/4)*2/4*30%=3.6
NCF3~4=[48*(1－2/4)（1－2/4）－48*1/12]/2*30％=1.2
NCF5=1.2－(1.2－48*1/12)*30％=0.84＋1.2=2.04
求高手分析第五年的净现金流量为什么这样做？1.2万是固定资产净残值收入，应属于营业外收入，为什么不用交所得税?
净现金流量=营业收入（1-税率）-付现成本（1-税率）+折旧*税率
求高手，急急急！！感激不尽

Answer 1

第5年设备残值=48/12=4万元，处置价款1.2万元，产生（1.2-4）=-2.8万元的亏损，公司将会得到按亏损额的30％计算的所得税额抵免
1.2万元不属于营业外收入，你把会计分录写出了就很清楚了
借：固定资产清理 4万元
累计折旧 44万元
贷：固定资产 48万元

借：银行存款 1.2万元
贷：固定资产清理 1.2万元

借：营业外支出 2.8万元
贷：固定资产清理 2.8万元

Answer 2

收入未必就交税啊！就本题而言，由于第五年卖出固定资产获得1.2万元收入，但是该收入并没有给企业带来增量的利润，而是给企业造成了损失，由于损失存在抵税作用，所以就等于1.2万元的收入，加上卖出固定资产损失的抵税。

Answer 3

求度娘咩