Question

关于财务管理，这个题求答案！急急急！

恒丰酒店是一个季节性很强、信用为AA级的大中型企业，每年一到旅游旺季，企业就资金严重不足的问题，让公司领导和财务经理大伤脑筋。2011年，公司同样碰到了这一问题，公司经营活动中所需的A种材料面临缺货，急需200万元资金投入，而公司目前尚无多余资金。若这一问题得不到解决，则给企业经营及当年效益带来严重影响。为此，公司领导要求财务经理张峰尽快想出办法解决。接到任务后，张峰马上会同公司其他财务人员商讨对策，以解燃眉之急。经过一番讨论，形成了三种备选筹资方案。恒丰公司的产品销售利润率为9％。
方案一：银行短期贷款。工商银行提供期限为3个月的短期借款200万元，年利率为8％，银行要求保留20％的补偿性余额。
方案二：商业信用融资。天龙公司愿意以“2／10、n／30”的信用条件，向其销售200万元的A材料。
方案三：安排专人将250万元的应收款项催回。
要求：
请你协助财务经理张峰对恒丰公司的短期资金筹集方式进行选择。
1．短期筹资有哪些方式，有什么优缺点？我国的现状如何？
2．各种短期资金筹集方式在数量和偿还期上是否能满足需要。
3. 各种短期资金筹集方式成本计算。
4．各种短期资金筹集方式成本和企业的资产报酬率比较。
5．各种短期资金筹集方式带来的后果。
6. 哪种筹资最适合恒丰酒店？

Answer 1

这个题目给的数据不是很多，企业的利润率为9%，按照成本方法算的话：
方案一：8%/0.8=10%，已经超过企业利润率了
方案二：10天内还款能有额外2%利润
方案三：基本无成本

企业资产报酬率无数据，现金周转天数无数据，销售收入也无数据，这.............
首先，企业贷款需要用多长时间？
如果10天之内的话，明显还是方案二最好

这3个方案的问题：
方案一：虽然成本比较高，但是这个方法的优点是一劳永逸解决问题，其他的方法有可能只是一次性的，可以和银行探讨一下补偿性余额比例的问题。
方案二：最长只能用30天，很可能只有今年提供
方案三：虽然无资金成本，但不一定成功