Question

个人养老金保底吗？能稳赚不赔吗？

11月28日，个人养老金基金正式开售，养老第三支柱迈入实质性操作阶段。华安基金进一步透露，在开放申购首日的首批客户中，80后以及90后的占比达到了80%以上；此前华安基金推出了个人养老金业务的预约通道，预约客户中，年龄在25-40岁的客户占比接近50%。

Answer 1

我觉得个人养老金不一定能保底，稳赚不赔是不太可能的。因为随着老龄人口的不断加剧，新生儿的数量逐年的递减，我们所面临的养老压力也会越来越重，为了缓解80后，90后将来面临的养老压力推出了养老基金这样的模式，但是对于退出个人养老金保底，想要做到稳赚不赔，我个人并不是很看好。
因为任何类似的项目都会存在着一定的风险，都不可能达到稳赚不赔的，对于现在的八零后和九零后而已，如果想真正的缓解自己的养老压力并不应该只靠这种养老基金，而是应该趁着自己年轻的时候，尽可能的降低自己生活中一些不必要的开销，尽可能的让自己有一些积蓄，虽然说自己的积蓄有可能面临通货膨胀的压力，但是至少能够让自己在晚年的时候给自己的退休金做一个很好的补充与辅助。
这种所谓的个人养老金的基金，也只是一种多元化的养老兜底的尝试，还是需要实践来检验的，对于现在的80后和90后而言，如果拿出很少的一部分资金来进行尝试，或许可以是我们应该记住一点，不要把鸡蛋都放在同一个篮子里面，指望这样的个人养老金保底做到稳赚不赔，显然是不太现实的。
所以，我觉得在年轻的时候努力工作，努力攒钱，这才是保证自己将来老了之后能够保证基本生活的一个最有效的手段和一个最正确的方向。

Answer 2

不一定，因为任何类似的项目都会存在着一定的风险，都不可能达到稳赚不赔的，对于现在的八零后和九零后而已，如果想真正的缓解自己的养老压力并不应该只靠这种养老基金，而是应该趁着自己年轻的时候，尽可能的降低自己生活中一些不必要的开销，尽可能的让自己有一些积蓄，虽然说自己的积蓄有可能面临通货膨胀的压力，但是至少能够让自己在晚年的时候给自己的退休金做一个很好的补充与辅助。
这种所谓的个人养老金的基金，也只是一种多元化的养老兜底的尝试，还是需要实践来检验的，对于现在的80后和90后而言，如果拿出很少的一部分资金来进行尝试，或许可以是我们应该记住一点，不要把鸡蛋都放在同一个篮子里面，在年轻的时候努力工作，努力攒钱，这才是保证自己将来老了之后能够保证基本生活的一个最有效的手段和一个最正确的方向。

Answer 3

简单来说，个人养老金就是自己给自己存养老金，是属于个人自愿参加的项目，前提是已经参加城镇职工基本养老保险或者城乡居民基本养老保险。每人每年最多可以存12000元，所缴纳的款项完全归属于个人。国家为了鼓励个人养老金实施，拿出真金白银的税收优惠，但是这种稳赚不赔是不一定的，因为社会有通货膨胀和物价上涨，不可能是一成不变的。　　个人养老金税收优惠能帮你省多少税呢？“收入不同，在计算个税时的专项扣除金额和五险一金的额度也就不同。那么，税前抵扣12000元，所产生的节税效果也就不一样。”陈明算了一笔账，在不考虑五险一金和个税专项扣除金额的情况下，如果月收入在5000元-8000元，每个月超过5000元以上的部分个税税率是3%；假设全年可以抵扣12000元的个税，总共节税金额就是360元。假设个人适用的最高超额累进税率档次为25%，则没存入专用账户1元则可在当期少缴0.25元税费，一年按封顶1.2万元缴存能少缴3000元税费。　　值得注意的是，个人养老金在领取环节征收3%的个税引发一定关注和讨论。在陈明看来，“如果月收入5000元-8000元，抵扣和领取的税率均为3%，那么税收优惠就可以忽略不计。所以说，个人养老金税收优惠对高收入人群更加友好。收入越高，所缴纳的税率越高，购买个人养老金所能享受的税收优惠就越高。”

Answer 4

当天，人力资源社会保障部、财政部、国家税务总局、银保监会、证监会联合印发了《个人养老金实施办法》，银保监会发布了《商业银行和理财公司个人养老金业务管理暂行办法(征求意见稿)》（以下简称《暂行办法》）。这意味着，我国个人养老金业务相关细则在商业银行和理财公司端进一步明晰，业务落地将进一步提速。
记者从各个渠道了解到，杭州很可能成为个人养老金试点城市。这段时间以来，领到任务的银行等金融机构纷纷未雨绸缪，做宣传的做宣传、拉客户的拉客户……
与之相配套的，昨天，首批40只个人养老金基金亮相。
与资本市场蓄势待发、有序推进不同，广大老百姓对个人养老金大多处于“我看不太明白，但我知道很重要”的状态。
出现这个状态是情有可原的。首先，对普通百姓来说，每年交万把块钱毕竟不是一个小数目。其次，这次个人养老金政策出台稍显着急，很多人并没有完全弄明白。
因此，钱江晚报今天推出两个专版，我们认为，个人养老金最根本的性质是财富属性，只有把关于钱的事情搞明白，大家才会真明白，真明白了，才会下决定。
我们在一大堆关于个人养老金的问题中选了三个最主要的，就叫它“灵魂三问”吧：
个人养老金会不会亏？
听说个人养老金可以抵税，怎么抵？
在市场上这么多个人养老金产品中，我选哪一个最合算？
能抗风险的你，选基金
偏稳健型的你，选储蓄
目前新规明确个人养老金产品可以分为三类：
一是保障类，主要是商业养老保险产品；
二是储蓄类，主要是养老专项储蓄等，重在保值；
三是投资类，包括理财产品和公募基金。
实际上，对普通人而言，面对眼前几十种金融产品的一堆资料和宣传册，一定是会“蒙圈”的。
“由于每个人的风险偏好不同，所以大家具体配置什么还是要因人而异，银行肯定会根据客户风险偏好、投资风格等再给予针对性的建议，每家银行也必然会拿出不错的产品吸引客户。”杭州一家股份制银行客户经理这样对记者说。
从目前市场实践来看，现有的理财产品以稳健增值为主；公募基金则包括追求稳健增值和积极成长多种类型。这几类产品的风险依次增加，但是长期投资收益率也逐步提高。
那么，对于最终挑哪一种金融产品，我们的建议是——往下看，自己定。
根据规定，明确个人养老金可以投资的基金产品类型包括最近4个季度末规模不低于5000万元或者上一季度末规模不低于2亿元的养老目标基金。待个人养老金制度全面推开后，将纳入投资风格稳定、投资策略清晰、运作合规稳健且适合个人养老金长期投资的股票基金、混合基金、债券基金、FOF等。
根据证监会网站公告不完全统计，截至11月11日，首批个人养老金基金涉及23家基金公司的40只产品已经新鲜出炉，其中“稳健”产品占比近半。
作为个人养老金业务正式开闸之后的高质量试点，目前各家基金公司旗下最多不超过2只产品入围，首批个人养老金基金涉及包括易方达基金、中欧基金、汇添富基金、博时基金等23家基金公司。
这些入围产品都设立个人养老金专属“Y份额”。Y类基金份额为针对个人养老金投资基金业务设立的单独的基金份额类别，投资人将通过个人养老金资金账户购买Y类基金份额参与个人养老金投资基金业务。
据记者统计，首批公告的40只个人养老金Y份额基金分为两大类：养老目标日期基金18只、养老目标风险基金22只。
在18只养老目标日期基金中，2030（指存到2030年，下同）是3只、2035是5只、2040是4只、2043是1只、2045是2只、2050是3只。
在22只养老目标风险基金中，稳健养老FOF（权益资产0~30%）是18只；平衡养老三年持有期（权益资产30%~60%）是4只。
总体来看，首批个人养老金基金中，“稳健养老FOF”的数量最多，达18只，占首批个人养老金基金总数40只的45%。
值得一提的是，“稳健养老FOF”基金在养老产品中权益资产配置比例最低，仅0~30%（注：各基金选择比例不同），这类基金波动较低，收益也较低，对应风险偏好较低的投资人。
这18只“稳健养老FOF”中，11只成立年限为3年多。由于市场上最早一只养老FOF基金成立于2018年9月，迄今也仅4年2个月，也就是说此次基金公司推荐的“稳健”产品大多选择了成立时间最长的一批有3年以上中期业绩的产品。
从中期业绩来看，表现最好的是招商和悦稳健养老一年，年化收益7.35%（注：收益截至2022年三季度末，成立3.55年，总收益27.59%）。
“个人养老金投资产品，我们建议风险承受能力较高的投资人，可以配置投资类为主的产品，比如公募基金等。追求稳健风格的，或者年龄偏大的投资者，还是以稳健增值类投资产品或者储蓄为主。”杭州一家股份制银行的客户经理说。
这也是我们的建议。
个人养老金投资并非稳赚不赔
但长期投资收益有保障
根据《个人养老金实施办法》（以下简称《办法》），缴纳个人养老金后运营机构会拿着本金投资以实现资产增值，退休后领取的多与少，与个人养老金账户余额的多与少密切相关，而大家的账户余额分成两部分：一部分是参保人缴纳的本金，另外一部分是产生的投资收益。
比如，小明每一年缴纳1.2万元个人养老金，一共缴纳了10年，本金共12万元，十年下来的累计投资收益假设为2万元，退休时个人养老金账户里可以按月、分次或者一次性领取的金额就是14万元。
但是，既然是投资，就会有波动。如果小明运气不好，账户的投资收益为亏损0.5万元，那么能够领取的总金额就只有11.5万元了。
累计存了12万元，十年后只能领11.5万元，这种事情可能发生吗？理论上是有可能的，因为小明的个人养老金可能投资了高风险高收益的公募基金，而基金恰巧碰到市场行情低迷，导致亏损。

Answer 5

我个人并不是很看好。因为任何类似的项目都会存在着一定的风险，都不可能达到稳赚不赔的，对于现在的八零后和九零后而已，如果想真正的缓解自己的养老压力并不应该只靠这种养老基金，而是应该趁着自己年轻的时候，尽可能的降低自己生活中一些不必要的开销，尽可能的让自己有一些积蓄，虽然说自己的积蓄有可能面临通货膨胀的压力，但是至少能够让自己在晚年的时候给自己的退休金做一个很好的补充与辅助。这种所谓的个人养老金的基金，也只是一种多元化的养老兜底的尝试，还是需要实践来检验的，对于现在的80后和90后而言，如果拿出很少的一部分资金来进行尝试，或许可以是我们应该记住一点，不要把鸡蛋都放在同一个篮子里面，指望这样的个人养老金保底做到稳赚不赔，显然是不太现实的，在年轻的时候努力工作，努力攒钱，这才是保证自己将来老了之后能够保证基本生活的一个最有效的手段和一个最正确的方向。
个人养老金并不保底，也不能保证稳赚不赔。之所以这样说，是因为个人养老金属于基金、基金投资必定存在风险，长期持有大概率不会赔这三方面原因。
1，个人养老金属于基金，因此不能保证稳赚不赔。
与养老保险不同，个人养老金基金属于基金的性质。从本质上说，它属于一种投资，因此，个人养老金基金是不能保证稳赚不赔的。个人养老金的设立，是作为养老保险的补充，因此那些指望靠个人养老金基金稳赚不赔的人来说，他们投资的目的就是不正确的。
2，基金投资存在风险，因此不能保底。
基金投资本身是存在风险的。因此，做这方面投入，是不能保底的。事实上，个人养老保险本身与养老保险有着很大的不同，二者不能等同，而是互为补充的关系。因此，要以基金投资的眼光来看待个人养老金基金，而不能将其作为保底的措施。
3，长期持有个人养老基金，大概率不会赔的。
虽然个人养老金基金不能保底，也不能保证稳赚不赔，但它绝不是不值得投资的项目。事实上，由于有专业团队在打理，因此个人养老金基金的前景是非常好的。虽然短期看可能有一些波动，但是如果长期持有的话，大概率是不会赔的，是有很大获利空间的。再加上个人养老金作为养老保险的有效补充，可以让自己退休以后更有保障，因此个人养老基金是完全值得投资的。