Question

麻烦哪位英语高手帮忙翻译一下

Until recently, up-to-date and comprehensive data on small business finances have been lacking. Some data have been available in aggregate form, such as the Internal Revenue Service's Statistics of Income (1994) and the Bureau of the Census' Characteristics of Small Business Owners (1991). However, data at the micro level generally have been unavailable to the public, primarily due to concerns about confidentiality and privacy.

In the past few years, new sources for studying issues of small business
finance have begun to appear. In this paper, I will describe three important ``new'' sources of publicly available micro-level data which can be used to study a variety of issues in small business finance. These three sources are Call Report data on small business loans, the Survey of Consumer Finances (SCF), and the National Survey of Small Business Finances (NSSBF). 1 For each of these data sources, the discussion includes a brief description of the content, a summary of important advantages and limitations, and a few citations of research using these data.

Since 1993, the Federal Reserve and other regulatory agencies have required insured depository institutions to report on small business lending in the midyear Reports of Condition and Income (Call Report). 2 These data were collected to measure the extent of insured depository institutions' lending to small businesses. The unit of observation for this data set is a federally insured depository institution. In 1997, there were about 9000 commercial banks and about 2000 thrift institutions reporting. Some reporting problems occurred in the ®rst year (1993), but since 1994 the data have been reliable (see Table 1). Insured depository institutions report on two types of ``small business'' loans: (l) Commercial and Industrial Loans to US Addresses and (2) Loans Secured by Nonfarm Nonresidential Properties. For each type, depository institutions report the number and amount outstanding for loans with origination amounts of less than $100,000, $100,000±$250,000, and $250,000 to less than $1,000,000. Origination amounts are the maximum of the loan extension, loan commitment, or total loan value if the extension is part of a loan participation. (Similar information is also collected for two types of small farm loans.) Attractive features of the Call Report data set are: (i) it is a census, not a survey - all insured depository institutions are required to report these data on the Call; (ii) it is fairly timely - data are available within six months; (iii) panel data can be constructed from each annual cross section to study changes in depository lending to small businesses over time; and (iv) information about the characteristics of the depository institutions (available from the Call Report) can be matched with the small loan data. Unfortunately, these data do not include any loan contract information other than loan size nor are data available on the firms to which these loans are made.

Answer 1

在过去的几年，已经开始出现有助于研究小型企业财务状况的新的数据源。在这篇文章中，我要具体介绍三种可以对外公开的、微观细化的 “新型”数据源。通过它们，我们将能够研究各种各样关于小型企业财务状况的问题。这三个数据源分别是：“关于小型企业商业贷款的财政报告”、“消费者财务状况调查”和“国家小型企业财务调查报告”。
1. 对于每一个数据源的讨论都包括内容简介、主要优势和局限的总概以及一些使用过这些数据的研究例子。从1993年开始，联邦储备系统和其他常务机构一直要求被保险的储蓄机构在年中的《企业生存状况与收入报告》中，向他们汇报小型企业的借贷情况。
2. 收集这些数据是为了衡量被保险的储蓄机构为小型企业提供贷款的范围。为了这个数据而建立的观察组织属于联邦保险的性质。在1997年，大约有9000家商业银行和2000家储蓄机构进行了汇报。在1993年，这些汇报曾经出现了某些问题；不过从1994年至今，汇报提供的数据已经可靠了。受到破产法保护的储蓄机构反映了两类小型商业贷款：1.提供给美国议会呈文的工商业贷款和2.受非农业、非居民财产保护的贷款。
储蓄机构提供了两种贷款类型的具体数额和未偿还贷款数据，并附着（后面的看不明白，我严重怀疑打错了- -）。存款储备金是商业贷款总额的最大值，贷款者应尽的义务，或者贷款总价值——如果贷款范围参与进整个贷款的话。（小型农业贷款的两种类型也显示了相似的信息。）这个财政报告最有趣的特点是：1.这是普查报告，而不是小范围调查，所有的收到保险法保护的储蓄机构都必须汇报数据2.本报告相当具有时效性，所有的数据在六个月内都有效。3.所有固定样本数据可以构建成年度财况横截面，用于研究小型商业贷款数额近年来的变化。4.关于储蓄机构（财政报告中利用到的）规格参数表的信息与小型贷款数据相匹配。
但是不幸的，这些数据除了贷款规模，不包含任何贷款合同信息和关于那些商业贷款去向的数据。

Answer 2

直到最近,更新和全面的数据在小生意一直缺乏资金。一些资料已经被搜集形式,例如国内税收服务的统计的收入(1994年),美国人口普查局的特征的小企业主(1991)。然而,在微观数据,一般都不能公开的活动,主要是由于担心保密权和隐私权。

在过去的几年中,新能源的研究问题的小生意
金融已经开始出现。在这篇文章中,我将描述的三个重要的“新”的来源,微观数据,可公开可用于研究各种问题的小企业融资。这三个来源是电话报告的数据,对小型企业贷款调查的消费金融(超临界流体),全国调查中小企业的金融(NSSBF)。这些数据来源,讨论包括一个简短的描述的内容,一份重要的优点和局限性,以及一些引文中使用这些数据的研究。

自1993年以来,联邦储备系统和其它监管机构已经要求保险存款机构报告小企业借贷的条件和收入的报告好胜(打电话)。这些数据来测量范围的存款机构的贷款被保险人对小型企业。这单位的观测数据集是一个联邦保险登记制度。在1997年,大约有9000个商业银行和大约2000储蓄机构报告。有些报告中所出现的问题®rst一年(1993),但自1994年以来一直可靠的数据(见表1)。保险存款机构报告,两种类型的‘小商业贷款:(1)商业和工业的贷款给我们的地址和(2)贷款担保,由Nonfarm Nonresidential性质。对于每种类型、存款机构报告的数量和金额为贷款产生大量优秀的不到10万美元,100,000美元±25万美元,25万美元,不到1000美元。首创量是最大的贷款,贷款承诺,或延长贷款总额的推广价值的贷款的参与。(类似的信息也会为两种类型的小农场贷款。)迷人的特征的数据集的电话报告是:(1)这是一个人口普查,没有公布的一项调查结果显示,所有被要求存款机构报告,这些数据在电话;(二)比较及时——数据可用之日起六个月内;(3)的面板数据,可从每一年度截面学习改变对小企业贷款保管物随时间;(四)信息的存款机构的特点,从电话报告(可用),可配合小额贷款数据。不幸的是,这些数据不包括任何贷款合同资料,除贷款规模也可在公司的数据,对这些贷款。

Answer 3

直到最近，最新的更新和对小企业的财务状况缺乏全面的数据已经。有些数据已经在总表的形式提供，如国内税收服务的收入统计（1994年）和政府对小企业主（1991）特性局。然而，在微观层面的数据已无法使用一般公众，主要是由于有关保密和隐私的关注。

在过去的几年中，为研究小企业问题的新来源
金融已开始出现。在本文中，我将介绍三个重要``新''可公开获得的微观层面，可以用来研究在小企业金融的各种问题的数据源。这三个来源是电话报告对小企业贷款的数据，消费者财务状况（SCF）的调查，和小企业财务（NSSBF）国家统计调查。对于这些数据源各1，讨论的内容包括，一个重要的优势和局限总结，并利用这些数据研究一数引文的简要说明。

自1993年以来，美联储和其他监管机构已经要求存款保险机构报告在的状况与收入（电话报告）的年中报告的小企业贷款。 2，收集这些数据来衡量的存款保险机构的贷款范围小的业务。在观察此数据单元是一个联邦保险的存款机构。 1997年，大约有9000商业银行和储蓄机构2000个左右的报告。一些提交报告的问题发生在® rst年（1993年），但自1994年以来的数据进行了可靠的（见表1）。存款保险机构对两种类型的`` ''小企业贷款：（1）商业和工业贷款的美国地址及报告（2）贷款的非农非住宅物业作抵押。对于每个类型，存款机构报告的数量和金额为优秀少于10万美元，金额10万美元的起源± 25万美元，和25万美元至低于1,000,000元的贷款。起源数额贷款的最大延伸，贷款承诺，总贷款额或如果扩展是参与贷款的一部分。 （类似的信息也收集了两个小农场的贷款类型。）的电话报告数据集吸引人的特点是：（一）它是一个政府，而不是一个调查 - 所有存款保险机构必须报告这些数据的调用（二）它是相当及时 - 数据在6个月内推出;（三）面板数据可以从每年的构建截面，以研究在一段时间内托存贷款向小企业转变;及（四）有关资料的特点该存款机构（从电话报告内容）可与小型贷款数据匹配。不幸的是，这些数据不包括任何贷款合同的信息比其他贷款的规模，也不是根据公司的数据提供这些贷款而作出调整。