Question

统计学的问题，求高手！！！！

运用统计学的知识分析：1. 上市首日收益率与所统计的因素（行业类别、发行量、发行总市值、发行价、每股摊薄市盈率、中签率等）的关系，因素可增加或减少。2.股票二级市场的价格跌破发行价与所统计的因素（行业类别、发行量、发行总市值、发行价、每股摊薄市盈率、中签率等）的关系，因素可增加或减少。

Answer 1

1可以做回归分析，行业类别用虚拟变量来表示，其他因素可能会存在多重共线性问题，用逐步回归方法消除共线性，如果存在异方差，则以加权回归方法消除异方差，得到的回归结果就是这几者的关系，但是注意实际变量的经济解释。
设上市首日收益率为y1，行业类别D1,D2,D3,D4……（虚拟变量全为0则可以代表一个行业如钢铁行业，D1为1代表金融行业，为0代表其他行业，D2为1可代表煤炭行业为0代表其他行业以此类推其他虚拟变量关系，行业类别有m个则设置m-1个虚拟变量）发行量、发行总市值、发行价、每股摊薄市盈率、中签率分别为x1，x2，x3，x4，x5。
模型结构为y1=a0+a1*x1+a2*x2+a3*x3+a4*x4+a5*x5+a6*x6+b1*D1+b2*D2+……，回归结果中x1，x2，x3，x4，x5的系数都比较好解释，表示其他条件不变时x1，x2，x3，x4，x5单独的增加一个单位，y也增加所对应系数的单位。b1代表金融与钢铁行业的上市首日收益率的期望之差，b2煤炭行业与钢铁行业的上市首日收益率的期望之差。以此类推虚拟变量前关系。

2因为股票二级市场的价格跌破发行价存在两种情况，跌破（为0）或者未跌破（为1），属于定性变量，所以利用logit模型来分析他们的关系，最后根据自变量的数据推断出一支股票是否会跌破发行价的概率。（录入比较麻烦，可以查找logit模型应用例子进行模防）
注：以上方法需要运用到统计软件